关注外延内生优质企业，放眼长期价值投资。目前，市场整体疲软，盘整震荡成为市场主基调，我们继续强调放眼长期价值投资的观点，建议积极关注未来几年内业绩增长具有高确定性的新材料细分行业龙头企业：亚太科技、明泰铝业、海亮股份。三者历史PE(TTM)值的最低水平均在20  倍，而当下估值水均接近该最低水平。此外，过去5年，三者每年利润均是正增长，且平均盈利增幅都在25%以上；从2017年1季度盈利情况看，三者业绩同比增速都超过35%，延续稳健经营作风。
 

 

        近两周市场表现。近两周（5月22日~6月4日）有色新材料市场表现低迷：锂电池、超级电容、高端装备制造和新能源汽车板块跌幅超过3%，稀土永磁板块跌幅超过5%。
 

        近两周行业热点。
 

        汽车轻量化助力新能源汽车发展。在工信部、国家发改委、科技部三部委联合印发的《汽车产业中长期发展规划》中，轻量化被确认为未来汽车发展的重要方向之一，而先进车用材料则成为其中的重要内容。轻量化的需求将带动上游高强度钢、镁铝合金以及碳纤维材料的巨大需求。根据中国汽车工程学会发布的《节能与新能源汽车技术路线图》， 2030年，我国将实现整车比2015年减重35%，单车镁铝合金使用量将达到45kg，碳纤维使用量占车重5%。
 

        北航青岛新材料技术研究院在崂山揭牌。未来该研究院将主要针对汽车轻量化及相关汽车新材料技术进行研究，研发生产的转向节、控制臂、副车架类铸造铝合金底盘零件的国内市场规模将达到1000亿至1500亿。
 

        SKI斥10万亿韩元投入动力电池，2020年产能提升至10GWh。SKI计划到2020年开发一款强大的电动汽车电池，将使电动汽车的续航里程达到700公里，而目前技术允许的条件下，电动汽车最大续航里程为350公里。SKI表示将进行更多的兼并和收购，以实现2025年在全球电池市场中保持30％份额的目标。
 

        千亿OLED产业的材料困局。整个OLED产业链可以分为上游的材料生产和组装零件、中游的面板制造以及下游的各类应用终端。目前OLED产业链被日本、韩国、美国以及中国台湾地区企业高度垄断，中国本土产业链尚不成熟，包括OLED 的各种材料和生产设备，尤其是蒸镀和封装设备，都依赖进口。尽管国内材料企业万润股份、濮阳惠成等相继在OLED中间体材料领域实现供货，但其能分到的蛋糕微乎其微。如何积累原材料端的技术优势以及相关销售渠道，是国内企业能够破局的关键。