美国宣布将对电动汽车等中国商品加征关税。对此，多位业内人士表示，该政策对中国锂电产业链实际影响不大。

 

       白宫14日宣称，将对包括钢铁和铝材、半导体、电动汽车、电池、关键矿物、太阳能电池、港口起重机、医疗用品在内的一系列中国商品加征关税，新措施将影响价值180亿美元的商品。根据白宫官网，针对中国电动汽车的关税将从目前的25%提升至100%。

（图源：财联社电报截图）

 

       对此，多位业内人士表示，该政策对中国锂电产业链目前实际影响不大。鑫椤资讯高级研究员张金惠接受财联社记者采访时表示，该政策好于市场此前预期，“主要是（美政客）选举用的（手段），不影响我们企业利润”，“在锂电池领域，目前美国依赖中国锂电供应链，自己做不出量来，（其短期）并不具备与中国供应链脱钩的能力，不然这次天然石墨和储能电池就不会等到2026年才（开始）加关税”。

 

       有头部负极材料企业人士亦对财联社记者表示，美国新能源车市场（现阶段）还离不开中国企业供应链。基于美国国内的基建速度、电力配套、熟练工人配套等因素，预估3-5年内美国负极材料产能较难形成有效竞争力。

 

       事实上，美国对中国锂电池商品的相关政策也在不断变化。如5月初“美国放宽对电池使用中国石墨的电动汽车税收抵免限制”的消息曾引发资本市场关注，彼时，业内人士就认为对行业利好但影响有限，因为美国市场规模占比不大。

 

       事实上，尽管我国新能源车出口量不断攀升，但美国市场所占比重并不大。中国汽车工业协会公布的数据显示，2023年我国汽车产销量创历史新高，其中，新能源车出口120万辆，同比增长78%。据国元证券援引中国汽车流通协会数据显示，2023年中国新能源车出口第一大市场欧洲和第二大市场亚洲合计占比达77%，美国所在的北美洲市场占比仅为13%。

（图源：国元证券）

 

       海外布局方面，国内动力电池厂商正在撬动欧洲市场，宁德时代（300750.SZ）、国轩高科（002074.SZ）第一批产能已落地投产。东兴证券3月研报预计，国内厂商欧洲地区产能将于2025年开始密集释放，欧洲布局即将进入收获期。

 

       具体来看，宁德时代新增匈牙利100GWh产能规划，2023年10月一期已开工建设，预计2年左右建设完成；国轩高科德国哥廷根PACK产线近期已正式投运，总规划四期产能20GWh预计2025年投产，此外公司还计划与InoBat合资共建40GWh产能，并寻求在摩洛哥投建近100GWh产能；亿纬锂能（300014.SZ）2023年6月8日公告在匈牙利投建大圆柱电池产能，项目建设期4年，产能规模约28GWh；此外，中创新航、欣旺达（300207.SZ）、孚能科技（688576.SH）等均已宣布新增欧洲地区产能规划。

（图源：东兴证券）

 

       本月，头部动力电池厂商亦在不断扩张欧洲版图，宁德时代与法国达飞海运集团签署合作协议，双方将在电动船舶、商用汽车、仓储物流、可再生能源等领域展开深入合作；比亚迪（002594.SZ）欧洲汽车销售事业部负责人表示，比亚迪准备“在欧盟进行巨额投资”，规模可能达到数十亿欧元，目标到2030年成为欧洲市场最大的电动汽车销售商。